投资市场交易中面临着系统性风险（β风险）和非系统性风险（α风险），通过对系统性风险进行度量并将其分离，从而获取超额绝对收益（阿尔法收益）。获取阿尔法收益包括选股、估值、固定收益策略等等，也利用衍生工具对冲掉beta风险。 1. alpha 误区一：期权卖方收益有限 单从到期收益和损失情况看，期权买方的最大损失为所投入的权利金，而收益却是无限的；但期权卖方的收益有限，而 "23日我们沪深300期权策略也正式开始交易，非常幸运的取得了很好的收益，目前我们同步交易50etf期权，300etf期权和股指期权，能够感受到300etf期权的活跃度明显更高，盈利能力也偏强。第一天的成交量就爆棚，意味着期权大时代正式启航。 什么是EPS（每股收益）？在财经领域的详尽涵义。阅读什么是EPS（每股收益）？及英为财情Investing.com财经词汇表中其他财经术语的释义。 今天，今天我们邀请美股专业投机客 和大家分享个人投机心得，他有4年美股实战经验，以绩优股为核心，趋势交易为基本，技术分析为尺子，解剖K线。专业利用期权组合对冲 期权对冲是什么意思,期权对冲策略,期权对冲案例,期权对冲优化,期权delta对冲 芝加哥期权交易所（cboe）首席财务官：运营费用可能会低于预期。 (06-07 02:21) 斯洛伐克一季度GDP同比下降3.7% 十年来首 (06-07 02:11) 美股飙升为下一轮下行"打底" ？
采用期权交易择时策略，具有较好的收益回撤比。 •从时间维度看，近月期权合约时间价值损耗和相对交易成本都较高，推荐采用远月期权合约交易。 •从行权价维度看，采用实值期权合约交易择时信号，策略净值波动较为稳定，收益回撤比更高。
预期收益回报率（年化） 0-75.4 倍 11% 预期实际收益（万元） -170.06 54.75 信贷投资产生固定收益，期权投资比例虽然小，但是杠杆高，将有可能产生较大收益。期权由产 品发行方负责复制。信贷产品则需寻求信用良好的第三方提供支持，探寻可行的合作模式。 一、现货+卖出认购期权，增强组合持仓收益 当预期未来标的证券会处于不涨或小涨状态时，投资者若仅将资产配置在股票现货上，依靠方向性交易来获利会变得十分困难。期权产品的出现，为投资者提供了新的资产配置方法。 期权交易常见的四种对冲策略. 期权交易常见的四种对冲策略. 一、保护性看涨策略. 保护性看涨期权的策略是在卖出标的期货合约的情况下，如果你担心标的价格上涨而买入看涨期权进行保护，特别是当交易者持有标的期货合约的空头的时候，担心标的价格上涨带来的损失。 【如何灵活运用备兑期权交易策略】2020年5月21日，上海证券交易所和中证指数有限公司正式发布上证50备兑策略指数，该指数是国内首只基于期权组合策略的指数，用来帮助投资者跟踪上证50指数相关备兑策略的表现。（期货日报） 期权,期权，是指一种合约，源于十八世纪后期的美国和欧洲市场，该合约赋予持有人在某一特定日期或该日之前的任何时间以固定价格购进或售出一种资产的权利。期权定义的要点如下:1、期权是一种权利。期权合约至少涉及买家和出售人两方。持有人享有权利但不承担相应的义务。
期权Skew交易的几点思考1. ppppQQ. Once OTM Quant,Now Atm Option MM. 15 等delta的组合，以博取“所谓”的预期收益，即vega*(高行权价iv-低行权价iv), 当市场预期有方向风险时，skew会变得异常的陡峭，比如上周市场预期看跌，那么低行权价的put 的iv就会比高行权价的call 高
期权交易中非线性的风险收益令人赞叹不已，但这并不意味着以小博大的赌徒心态在期权市场可以无往不利。在尾部风险频发的资本市场，采用期权交易不仅能从多层面对冲投资者急需回避的市场风险，还能为潜在黑天鹅事件的爆发留好对应的风险敞口。具体到当下高波动环境的市场，我们认为用 期权买方的收 益随 市 2113 场 价格 的变化而波动， 5261 是不固定的，其亏损则只限 4102 于购买期权的保险费 1653 ；卖方的收益只是出售期权的保险费，其亏损则是不固定的。 期货的交易双方则都面临着无限的盈利和无止境的亏损。 不知道这个说法满意不？ 对此，中国银行福建省分行汇率与贵金属交易产品团队主管施丰建议："如果持有外币的客户不满足于存款或理财产品的预期收益，可以通过中行的 2、在期权有效期内，无风险利率和金融资产收益变量是恒定的； 3、市场无摩擦，即不存在税收和交易成本，所有证券完全可分割； 4、金融资产在期权有效期内无红利及其它所得(该假设后被放弃)； 5、该期权是欧式期权，即在期权到期前不可行权；
相比于股票和期货，期权是一种更为复杂也更为灵活的投资工具。利用传统的投资工具，投资者只能通过判断市场的涨跌获取收益，而利用期权，无论是趋势市还是震荡市，几乎在所有的市场预期下，投资者都有相应的策略来捕获盈利并控制风险。
期权市场合约数量巨大，且很多合约长期处于深度价内或价外,势必导致流动性的匮乏。世界上大部分期权交易所推出了相应的做市商制度，以增加市场的流动性。期权做市策略与其他资产如股票、债券、期货、外汇的做市并没有本质不同，最为核心的策略都是以获取买卖价差，规避单边风险为基础的。
二元期权怎么样？ - 知乎 - Zhihu
国内主流结构化产品运用场外期权的方法_期货日报_报刊文摘_电稿 … 这种期权交易具有类似赌博的性质，期权买方要么获得全部收益，要么一无所获。 两值期权有两种类型:“全付或不付型”仅在到期日期权为实值期权时才有收益，而“一触即有型”只要期权在有效期内某时刻为实值期权就有收益。它通常与其他金融工具联合使用。 期权计算器 - 上海证券交易所 2、在期权有效期内，无风险利率和金融资产收益变量是恒定的； 3、市场无摩擦，即不存在税收和交易成本，所有证券完全可分割； 4、金融资产在期权有效期内无红利及其它所得(该假设后被放弃)； 5、该期权是欧式期权，即在期权到期前不可行权； 期权策略的预期收益如何计算？ - 51pec.com